オルカンとNASDAQ100、世界分散とテック集中どっちを選ぶ？

Q. オルカンとNASDAQ100はどちらがおすすめですか？

A. 投資目的によります。「全世界に分散して安心したい」ならオルカン、「テクノロジー企業の高成長にかけて高いリターンを狙いたい」ならNASDAQ100が向いています。オルカンは世界約50ヵ国・約3,000銘柄に分散する一方、NASDAQ100は米国のテック上位100社に集中投資します。

Q. オルカンとNASDAQ100、過去のリターンはどちらが高いですか？

A. 過去5年（2020〜2024年）の年率リターンはNASDAQ100が大きく上回っています。特に2020年（+48.8%）や2023年（+53.8%）はオルカン（+16.3%、+23.4%）を大幅に上回りました。ただしリターンが高い分、下落局面での振れ幅もNASDAQ100の方が大きくなります。

Q. 暴落時に強いのはオルカンとNASDAQ100のどちらですか？

A. オルカンの方が下落耐性は高いです。2022年の下落率はオルカンが約−18%だったのに対し、NASDAQ100は約−33%と大きく下落しました。全世界・全業種に分散するオルカンに対し、NASDAQ100はテクノロジーセクターに集中しているため、金利上昇局面などで大きく売られやすい傾向があります。

Q. 初心者にはオルカンとNASDAQ100のどちらが向いていますか？

A. 初心者にはオルカンが向いています。世界全体に自動分散されており、値動きも比較的穏やかです。NASDAQ100はリターン期待値が高い一方、値動きが大きいため、投資に慣れてから資産の一部に組み入れる「サテライト」的な使い方が一般的です。

Q. オルカンとNASDAQ100を両方積み立てるのはありですか？

A. 人気の組み合わせの一つです。オルカンをコア（メイン）にしながら、NASDAQ100をサテライト（攻めの一部）として少額追加する方法です。ただしオルカンにも米国株が約60%含まれるため、両方持つと米国・テック比率がさらに高まる点は理解しておく必要があります。

Q. 新NISAでオルカンとNASDAQ100どちらが人気ですか？

A. つみたて投資枠での残高・購入額はオルカンが上回っています。NASDAQ100は成長投資枠での購入やリターン重視の投資家からの支持が厚く、両方合わせて新NISAの人気銘柄の中核を占めています。